C

[解析] 根据《中华人民共和国商业银行法》，商业银行以安全性、流动性、效益性为经营原则，实行自主经营，自担风险，自负盈亏，自我约束。

D

[解析] 《证券公司监督管理条例》规定，证券公司股东的非货币财产出资总额不得超过证券公司注册资本的30%。

D

[解析] 紧缩性从严的收入政策主要包括：①工资—物价指导线；②以税收为基础的收入政策；③工资—价格管制及冻结。收入指数化是与通货膨胀和平共处的政策，不能消除通货膨胀本身。

D

[解析] 同业拆借市场的期限最长不得超过1年。

C

[解析] 弗里德曼认为，货币需求量是稳定的，可以预测的，因而“单一规则”可行。

C

[解析] 2014年11月17日，沪港通正式启动。

C

[解析] 弗里德曼重视恒常收入，但是认为货币政策的传导变量是货币供应量。

B

[解析] 凯恩斯学派在货币传导机制的问题上，最大的特点就是非常强调利率的作用，认为货币政策增加国民收入的效果主要取决于投资和货币需求的利率弹性。如果投资的利率弹性大，货币需求的利率弹性小，则增加货币供给所能导致的收入增长就会比较大。

B

[解析] 根据《证券公司监督管理条例》，证券公司应当有3名以上在证券业担任高级管理人员满2年的高级管理人员。

D

[解析] 商业银行柜台市场的交易品种只有现券交易，选项A、B、C都是银行间市场的交易品种。

B

[解析] 远期价格的公式表明资产的远期价格仅与当前现货价格有关，与未来的资产价格无关，因此远期价格并不是对未来资产价格的预期。

A

[解析] 金融工具的风险一般来源于两个方面：①信用风险，是指一方不能履行责任而导致另一方发生损失的风险；②市场风险，是指金融工具的价值因汇率、利率或股价变化而发生变化的风险。

A

[解析] 在通货膨胀时期，中央银行一般会在公开市场向商业银行等金融机构出售政府证券，回笼货币，从而达到紧缩信用，减少货币供给量的目的。

A

[解析] 剑桥方程式是M_d=kPy，凯恩斯货币需求函数是；弗里德曼的货币需求函数是。

C

[解析] 商业银行的新型业务运营模式的核心就是前后台分离。具体是：前台的营业网点从会计核算型向服务营销型转变，其主要职责是产品营销、柜台服务以及风险控制；后台主要负责核心业务系统运行维护，集中处理非实时业务批量交易、财务核算以及业务稽核监督，包括集中运行、集中录入、集中交易、集中核算、集中金库、集中监督等事项。

C

[解析] 以书面形式设立信托有两种常见的方式：合同和遗嘱。信托合同是信托设立最常见的方式。

B

[解析] 竞价方式也称拍卖方式，是指所有投资者申报价格和数量，主承销商对所有有效申购按价格从高到低进行累计，累计申购量达到新股发行量的价位就是有效价位。在其之上的所有申报都中标。在统一价格拍卖中，这一有效价位即新股的发行价格。

A

[解析] 汇率风险分为交易风险、折算风险和经济风险。其中，交易风险是指有关主体在因实质性经济交易而引致的不同货币的相互兑换中，因汇率在一定时间内发生意外变动，而蒙受实际经济损失的可能性。

A

[解析] 《欧洲联盟条约》草案(简称《马约》)的通过为欧洲货币联盟制定了详细的时间表，计划分三个时间段花10年的时间完成货币联盟建设。

A

[解析] 从离岸金融业务与国内金融业务的关系来看，离岸金融中心有三种类型：伦敦型中心、纽约型中心、避税港型中心。伦敦型中心的特点有：①交易的货币币种是不包括市场所在国货币的其他货币；②经营范围比较宽泛，市场的参与者可以同时经营在岸金融业务和欧洲货币等离岸金融业务；③对经营离岸业务没有严格的申请程序。

D

[解析] 同业拆借活动都是在金融机构之间进行的，市场准入条件比较严格，金融机构主要以其信誉参加拆借活动。也就是说，同业拆借活动基本上都是信用拆借。

C

[解析] 监管主体的独立性是金融监管机构实施有效金融监管的基本前提。金融监管是专业性、技术性很强的活动，涉及面较广且复杂，如果不是独立性很强的专门机构，其监管过程和目标容易受到来自不同方面利益主体的干扰，难以公正、公平、有效地进行金融监管，达到所需监管目标。

D

[解析] 完全可兑换是指一国货币的持有者可以在国际收支的所有项目下，自由地将本国货币与外国货币相兑换。

A

[解析] 国际储备的功能有：①弥补国际收支逆差；②稳定本币汇率；③维持国际资信和投资环境。其中基本功能是弥补国际收支逆差。

B

[解析] “巴塞尔新资本协议”在某种程度上也吸收了全面风险管理的理念和框架。全面风险管理涵盖了信用风险、市场风险、操作风险。

C

[解析] 金融期权的投资风险，可以分别从金融期权的买方和卖方两个角度来把握。从金融期权的买方来看，如果买入看涨期权，在投资期内对应的金融基础产品价格上涨，或买入看跌期权，在投资期内对应的金融基础产品价格下降，则根据上涨下跌幅度和买进数量有无限获利机会，而可能承担的损失以期权费为上限。从金融期权的卖方来看，如果卖出看涨期权，在投资期内对应的金融基础产品价格果然上涨，则蒙受资本损失；如果卖出看跌期权，在投资期内对应的金融基础产品价格果然下跌，则蒙受资本损失，卖方的损失无上限。

C

[解析] β值提供了一个衡量证券的实际收益率对市场投资组合的实际收益率的敏感度的比例指标，如果市场投资组合的实际收益率比预期收益率大Y%，则证券i的实际收益率比预期大β_i×Y%。故本题中，该证券的实际收益率比预期收益率高1.5×10%=15%。

C

[解析] 商业银行资本的核心功能是吸收损失。

A

[解析] 利率风险的管理方法主要有：①选择有利的利率；②调整借贷期限；③缺口管理；④久期管理；⑤利用利率衍生品交易。

A

[解析] 凯恩斯认为，投机性货币需求受未来利率不确定性的影响。

ABD

[解析] 理性的投资者总是追求投资者效用的最大化，即在同等风险水平下的收益最大化或是在同等收益水平下的风险最小化。

AB

[解析] 根据汇率适用的外汇交易背景，可以将汇率划分为即期汇率与远期汇率。

ADE

[解析] 相对于集中统一的监管体制，分业监管体制具有分工明确、不同监管机构之间存在竞争性、监管效率高等优点。但同时也存在监管机构多，监管成本较高、机构协调困难、容易出现重复交叉监管或监管真空问题等缺陷。

ABDE

[解析] 汇率变动的决定因素：①物价的相对变动；②国际收支差额的变化；③市场预期的变化；④政府干预汇率。

BCD

[解析] 在影响货币需求量的诸多因素中，弗里德曼把它们划分为三组：第一组，恒常收入和财富结构；第二组，各种资产的预期收益和机会成本；第三组，各种随机变量。

CDE

[解析] 银行监管当局的监管内容主要包括市场准入监管、市场运营监管和市场退出监管。

AD

[解析] 选项A，如果国际收支逆差，外汇供不应求，外汇汇率上升，本币贬值。选项B，如果低通货膨胀率，则本币对其他国家货币升值。选项C，如果国际收支顺差，外汇供过于求，外汇汇率下跌，本币升值。选项D，当外汇市场上因外汇供过于求、外汇汇率下跌的幅度超出规定的限界或心理大关时，货币当局就会向外汇市场投放本币，收购外汇，使外汇汇率反弹，本币贬值。选项E，如果人们预期未来本币升值，就会在外汇市场上抢购本币，导致本币现在的实际升值。

ABCD

[解析] 互联网金融的模式有互联网支付、网络借贷、股权众筹融资、互联网基金销售、互联网保险、互联网信托和互联网消费金融。现金支付不属于互联网金融的模式。

ABE

[解析] 金融工程利用衍生工具进行风险管理，与传统的风险管理手段相比在三个方面具有比较明显的优势：①更高的准确性和时效性。其较好地解决了传统风险管理工具处理风险时的时滞问题。②低成本。③灵活性。

CE

[解析] 公开市场业务作为货币政策工具的主要缺点是时滞较长、干扰其实施效果的因素多。优点是中央银行处于主动地位，同时作用也不像调节存款准备金那样猛烈，可以起稳定证券市场的作用。