一、单项选择题以下各小题所给出的四个选项中,只有一项最符合题目要求 二、多项选择题以下各小题所给出的四个选项中,至少有两项符合题目要求 三、判断题1. 资本不变原则是指除依法定程序外,股份有限公司的资本总额不得变动。
对 错
A
[解析] 资本不变原则是指除依法定程序外,股份有限公司的资本总额不得变动。
2. 资本维持原则强调公司应当保持与其章程规定一致的资本,是动态的维护;资本不变原则强调的是非经修改公司章程,不得变动公司资本,是静态的维护。
对 错
A
[解析] 资本维持原则强调公司应当保持与其章程规定一致的资本,是动态的维护;资本不变原则强调非经修改公司章程,不得变动公司资本,是静态的维护。
3. 实际控制人是指虽不是公司股东,但通过投资关系、协议或其他安排,能够实际支配公司行为的人。
对 错
A
[解析] 实际控制人是指虽不是公司的股东,但通过投资关系、协议或者其他安排,能够实际支配公司行为的人。
4. 外商投资企业不能作为股份有限公司的发起人。
对 错
B
[解析] 外商投资企业作为发起人,必须符合下列条件:①认缴的出资额已经缴足。②已经完成原审批项目。③已经开始缴纳企业所得税。所以外商投资企业能作为发起人。
5. 经营单项证券承销与保荐业务的,注册资本最低限额为人民币2亿元;经营证券承销保荐业务且经营证券自营、证券资产管理、其他证券业务中一项以上的,注册资本最低限额为人民币5亿元。
对 错
B
[解析] 经营单项证券承销与保荐业务的,注册资本最低限额为人民币1亿元;经营证券承销与保荐业务且经营证券自营、证券资产管理、其他证券业务中一项以上的,注册资本最低限额为人民币5亿元。
6. 承销商备案材料无须经主承销商承销业务内核小组进行合规性审核。
对 错
B
[解析] “内核小组的工作是否有效,是否对承销商备案材料的合规性尽职审核”属于业务检查的内容。
7. 1998年8月11日,中国证监会规定公开发行量在3000万股以下的,不向基金配售。
对 错
B
[解析] 1998年8月11日,中国证监会规定公开发行量在5000万股(含5000万股)以上的新股,均可向基金配售。公开发行量在5000万股以下的,不向基金配售。
8. 申请记账式国债承销团甲类成员资格的申请人除应当具备乙类成员资格条件外,上一年度记账式国债业务还应当位于前20名以内。
对 错
B
[解析] 申请记账式国债承销团甲类成员资格的申请人除应当具备乙类成员资格条件外,上一年度记账式国债业务还应当位于前25名以内。
9. 合伙人既是股份有限公司成立的要件,也是发起或设立行为的实施者。
对 错
B
[解析] 发起人既是股份有限公司成立的要件,也是发起或设立行为的实施者。
10. 发行人在创业板上市公司首次公开发行股票需满足的基本条件是:最近1期期末净资产不少于1000万元,且不存在未弥补亏损。
对 错
B
[解析] 发行人在创业板上市公司首次公开发行股票需满足的基本条件是:最近1期期末净资产不少于2000万元,且不存在未弥补亏损。
11. 保荐机构及其保荐代表人可以通过从事保荐业务获取额外利益。
对 错
B
[解析] 保荐机构及其保荐代表人不得通过从事保荐业务谋取任何不正当利益。
12. 资产评估报告是评估机构在评估工作中出具的专业报告。
对 错
B
[解析] 资产评估报告是评估机构完成评估工作后出具的专业报告。
13. 发行人及其主承销商应当向参与网下配售的询价对象配售股票,并应当与网上发行同时进行。
对 错
A
[解析] 根据《证券发行与承销管理办法》的规定,发行人及其主承销商网下配售股票,应当与网上发行同时进行。
14. 确因银行汇划原因而造成申购资金不能及时入账的,应在T+1日提供划款银行的划款凭证,并确保T+3日上午申购资金入账。
对 错
B
[解析] 确因银行汇划原因而造成申购资金不能及时入账的,应在T+1日提供划款银行的划款凭证,并确保T+2日上午申购资金入账,同时缴纳1天申购资金应冻结利息。
15. 询价对象可申请参与初步询价,由主承销商审批是否参加。
对 错
B
[解析] 询价对象可以自主决定是否参与初步询价,询价对象申请参与初步询价的,主承销商无正当理由不得拒绝。
16. 董事任期届满未及时改选,或董事任期内辞职导致董事会成员低于法定人数的,在改选出的董事就任前,原董事仍应当依照法律、行政法规和公司章程的规定,履行董事职务。
对 错
A
[解析] 董事任期届满未及时改选,或者董事在任期内辞职导致董事会成员低于法定人数的,在改选出的董事就任前,原董事仍应当依照法律、行政法规和公司章程的规定,履行董事职务。
17. 具有法人资格的国有企业、事业及其他单位以其依法占用的法人资产向独立于自己的股份公司出资形成或依法定程序取得的股份,不属于国有法人股,不能界定为国有资产。
对 错
B
[解析] 具有法人资格的国有企业、事业及其他单位以其依法占用的法人资产向独立于自己的股份公司出资形成或依法定程序取得的股份,构成国有法人股,界定为国有资产。
18. 公司的出资者都是公司的内部成员,出资者的所有权与法人财产权可以共同运作。
对 错
B
[解析] 公司的出资者一般不是公司的内部成员,因此,出资者的所有权与法人财产权相互独立运作。
19. 拟发行上市公司应设立其自身的财务会计部门,建立独立的会计核算体系和财务管理制度,并符合有关会计制度的要求,独立进行财务决策。
对 错
A
[解析] 拟发行上市公司应设立其自身的财务会计部门,建立独立的会计核算体系和财务管理制度,并符合有关会计制度的要求,独立进行财务决策。
20. 承销商不得以提供透支、回扣等不正当手段诱使他人认购股票。
对 错
A
[解析] 承销商在承销过程中,不得以提供透支、回扣或者中国证监会认定的其他不正当手段诱使他人申购股票。
21. 根据主承销商的书面委托,登记结算公司提供登记结算平台代理主承销商申购资金的收付以及网下发行募集款的收取。( -)
对 错
A
[解析] 根据主承销商的书面委托,登记结算公司提供登记结算平台代理主承销商申购资金的收付以及网下发行募集款的收取。
22. 配股价格的确定是在一定的价格区间内由主承销商和发行人协商确定。价格区间通常以股权登记日前20个或30个交易日该股二级市场价格的平均值为上限,下限为上限的一定折扣。
对 错
A
[解析] 配股价格的确定是在一定的价格区间内由主承销商和发行人协商确定。价格区间通常以股权登记日前20个或30个交易日该股二级市场价格的平均值为上限,下限为上限的一定折扣。
23. 发行人应披露交易金额在1000万元以上或虽未达到前述标准但对生产经营活动、未来发展或财务状况具有重要影响的合同内容。
对 错
B
[解析] 发行人应披露交易金额在500万元以上或者虽未达到前述标准但对生产经营活动、未来发展或财务状况具有重要影响的合同内容。
24. 在董事会秘书不能履行职责时,由证券事务代表行使其权利并履行其职责。在此期间,免除董事会秘书对公司信息披露事务所负有的责任。
对 错
B
[解析] 在董事会秘书不能履行职责时,由证券事务代表行使其权利并履行其职责。在此期间,并不当然免除董事会秘书对公司信息披露事务所负有的责任。
25. 转换价值是可转换公司债券实际转换时按转换成普通股的市场价格计算的理论价值。转换价值等于每股普通股的净值乘以转换比例。
对 错
B
[解析] 转换价值是可转换公司债券实际转换时按转换成普通股的市场价格计算的理论价值。转换价值等于每股普通股的市价乘以转换比例。
26. 设定抵押或质押的,抵押或质押财产的估值应不低于担保金额。
对 错
A
[解析] 设定抵押或质押的,抵押或质押财产的估值应不低于担保金额。估值应经有资格的资产评估机构评估。
27. 国内可转换公司债券的发行方式可采用部分向原社会公众股股东优先配售,剩余部分网下向机构投资者配售相结合的方式。
对 错
B
[解析] 国内可转换公司债券的发行方式主要采取4种类型:①全部网上定价发行。②网上定价发行与网下向机构投资者配售相结合。③部分向原社会公众股股东优先配售,剩余部分网上定价发行。④部分向原社会公众股股东优先配售,剩余部分采用网上定价发行和网下向机构投资者配售相结合的方式。
28. 采用担保方式发行金融债券的,发行人还应在其年度报告中披露担保人上一年度的经营情况说明、经审计的财务报告以及涉及的重大诉讼事项等内容。
对 错
A
[解析] 采用担保方式发行金融债券的,发行人还应在其年度报告中披露担保人上一年度的经营情况说明、经审计的财务报告以及涉及的重大诉讼事项等内容。
29. 资产支持证券的发行可采取一次性足额发行或限额内分期发行的方式。
对 错
A
[解析] 资产支持证券的发行可采取一次性足额发行或限额内分期发行的方式。
30. “第1号准则”的规定是对招股说明书信息披露的最低要求。
对 错
A
[解析] “第1号准则”的规定是对招股说明书信息披露的最低要求。本题的说法正确。但是,不论“第1号准则”是否有明确规定,凡对投资者作出投资决策有重大影响的信息,均应披露。
31. 发审委会议表决采取不记名投票方式,同意票数未达到10票为未通过;同意票数达到10票为通过。
对 错
B
[解析] 发审委会议表决采取记名投票方式。表决票设同意票和反对票,发审委委员不得弃权。发审委委员在投票时应当在表决票上说明理由。同意票数未达到5票为未通过;同意票数达到5票为通过。
32. 尽职调查是保荐人(主承销商)透彻了解发行人各方面情况、设计发行方案、成功销售股票以及明确保荐人(主承销商)责任范围的基础和前提,对保荐人(主承销商)和发行人均具有非常重要的意义。
对 错
A
[解析] 尽职调查是保荐人(主承销商)透彻了解发行人各方面情况、设计发行方案、成功销售股票以及明确保荐人(主承销商)责任范围的基础和前提,对保荐人(主承销商)和发行人均具有非常重要的意义。
33. 中国证监会收到申请文件后,在10个工作日内作出是否受理的决定。未按规定的要求制作申请文件的,中国证监会不予受理。
对 错
B
[解析] 中国证监会收到申请文件后,在5个工作曰内作出是否受理的决定。未按规定的要求制作申请文件的,中国证监会不予受理。
34. 自2000年国务院特批企业债券以来,已经承担过企业债券发行主承销商或累计承担过5次以上副主承销商的金融机构方可担任主承销商,已经承担过副主承销商或累计承担过5次以上分销商的金融机构方可担任副主承销商。
对 错
B
[解析] 自2000年国务院特批企业债券以来,已经承担过企业债券发行主承销商或累计承担过3次以上副主承销商的金融机构方可担任主承销商,已经承担过副主承销商或累计承担过3次以上分销商的金融机构方可担任副主承销商。
35. 发审委委员在审核上市公司非公开发行股票申请和证监会规定的其他非公开发行申请时,不得提议暂缓表决。
对 错
A
[解析] 发审委委员在审核上市公司非公开发行股票申请和中国证监会规定的其他非公开发行证券申请时,不得提议暂缓表决。
36. 可转换公司债券的具体转股期限由公司根据转债的存续期限及公司财务状况确定。
对 错
A
[解析] 根据《上市公司证券发行管理办法》,上市公司发行的可转换公司债券在发行结束6个月后,方可转换为公司股票,转股期限由公司根据可转换公司债券的存续期限及公司财务状况确定。可转换公司债券持有人对转换股票或不转换股票有选择权,并于转股完成后的次日成为发行公司的股东。
37. 转股价格越低,可转换公司债券的价值越低;转股价格越高,可转换公司债券的价值越高。
对 错
B
[解析] 转股价格越高,期权价值越低,可转换公司债券的价值越低;反之,转股价格越低,期权价值越高,可转换公司债券的价值越高。
38. 发行可转债的有限责任公司的净资产额不低于人民币6000万元。
对 错
A
[解析] 《中华人民共和国证券法》第十六条规定,发行可转换为股票的公司债券的上市公司,股份有限公司的净资产不低于人民币3000万元,有限责任公司的净资产不低于人民币6000万元。
39. 影响国债销售价格的因素中,市场利率的高低及其变化对国债销售价格起着显著的导向作用。
对 错
A
[解析] 在影响国债销售价格的因素中,市场利率的高低及其变化对国债的销售价格起着显著的导向作用。市场利率趋于上升,就限制了承销商确定销售价格的空间;市场利率趋于下降,就为承销商确定销售价格拓宽了空间。
40. 收购人拟通过协议方式收购一个上市公司的股份超过30%的,超过30%的部分,应当改以要约方式进行。
对 错
A
[解析] 收购人拟通过协议方式收购一个上市公司的股份超过30%的,超过30%的部分,应当改以要约方式进行。
41. 境内上市外资股采取记名股票形式,以人民币标明面值,以外币认购、买卖。
对 错
A
[解析] 境内上市外资股又称B股,是指在中国境内注册的股份有限公司向境内外投资者发行并在中国境内证券交易所上市交易的股票。境内上市外资股采取记名股票形式,以人民币标明面值,以外币认购、买卖。
42. 以募满发行额为止的中标商各自价格上的中标价格作为各中标商的最终中标价,各中标商的认购价格是不同的,这属于以价格为标的的美国式招标。
对 错
A
[解析] 以募满发行额为止的所有投标商的最低中标价格作为最后中标价格,全体投标商的中标价格是单一的,这属于以价格为标的的荷兰式招标;以募满发行额为止的中标商各自价格上的中标价作为各中标商的最终中标价,各中标商的认购价格是不同的。这属于以价格为标的的美国式招标。
44. 国家开发银行、中国进出口银行、中国农业发展银行是不以营利为目的的政策性银行。
对 错
A
[解析] 政策性银行是指那些多由政府创立、不以营利为目的,专门为贯彻、配合政府社会经济政策或意图,在特定的业务领域内,直接或间接地从事政策性融资活动,充当政府发展经济、促进社会进步、进行宏观经济管理工具的金融机构。国家开发银行、中国进出口银行、中国农业发展银行是我国最主要的政策性银行。
45. 并购重组委员会委员的每届任期3年,可以连任,但连续任期最长不超过3届。
对 错
B
[解析] 并购重组委员会委员的每届任期是1年,而不是3年。
46. 次级定期债务可以与其他债权相抵消,原则上不得转让、提前赎回。
对 错
B
[解析] 次级定期债务不得与其他债权相抵消,原则上不得转让、提前赎回。特殊情况,由商业银行报中国银监会审批,商业银行应当对次级定期债务进行必要的披露。
47. 中国香港的招股章程必须符合香港公司条例、联交所上市规则及公司登记规则的要求。
。
对 错
A
[解析] 中国香港的招股章程必须符合香港公司条例、联交所上市规则及公司登记规则的要求。
48. 已设立的股份有限公司增加资本,申请发行境内上市外资股时,公司净资产总值不低于1亿元人民币。
对 错
B
[解析] 已设立的股份有限公司增加资本,申请发行境内上市外资股时,公司净资产总值不低于1.5亿元人民币。
49. 在上市公司收购中,收购人在被收购公司中拥有权益的股份在同一实际控制人控制的不同主体之间进行转让,在收购完成后12个月内不得转让。
对 错
B
[解析] 在上市公司收购中,收购人持有的被收购公司的股份,在收购完成后12个月内不得转让。收购人在被收购公司中拥有权益的股份在同一实际控制人控制的不同主体之间进行转让,不受前述12个月的限制,但应当遵守豁免申请的有关规定。
50. 国务院、商务部、国资委、国家税务总局、国家工商行政管理总局、中国证监会、国家外汇管理局联合发布了《关于外国投资者并购境内企业的规定》,自2006年9月8日起施行。
对 错
B
[解析] 商务部、国资委、国家税务总局、国家工商行政管理总局、中国证监会、国家外汇管理局联合发布了《关于外国投资者并购境内企业的规定》,自2006年9月8日起施行。
51. 购买的资产为非股权资产的,其资产总额以该资产的账面价值和成交金额二者中的较低者为准,资产净额以相关资产与负债的账面价值的差额和成交金额二者中的较低者为准。
对 错
B
[解析] 购买的资产为非股权资产的,其资产总额以该资产的账面价值和成交金额二者中的较高者为准,资产净额以相关资产与负债的账面价值的差额和成交金额二者中的较高者为准。
52. 财务顾问资格的许可管理是中国证券业协会。
对 错
B
[解析] 中国证监会依照法律、行政法规和《财务顾问管理办法》的规定,对财务顾问实行资格许可管理,对财务顾问及其负责并购重组项目的签名人员的执业情况进行监督管理。
53. 股票发行核准制度结束了股票发行的额度限制,这一改变意味着我国证券市场在市场化方向上迈出了意义深远的一步,终结了行政色彩浓厚的额度制度。
对 错
A
[解析] 股票发行核准制度结束了股票发行的额度限制,这一改变意味着我国证券市场在市场化方向上迈出了意义深远的一步,终结了行政色彩浓厚的额度制度。
54. 我国股票发行监管制度在1998年以前,采取只控制发行规模的办法。
对 错
B
[解析] 1998年之前,我国股票发行监管制度采取发行规模和发行企业数量双重控制的办法。
55. 代表1/10以上表决权的股东、1/3以上董事或者监事会,可以提议召开董事会临时会议。
对 错
A
[解析] 代表1/10以上表决权的股东、1/3以上董事或者监事会,可以提议召开董事会临时会议。
56. 纵向收购是指生产过程或经营环节紧密相关的公司之间的收购行为。
对 错
A
[解析] 按购并双方的行业关联性划分,公司收购分为横向收购和纵向收购。横向收购是指同属于一个产业或行业,生产或销售同类产品的企业之间发生的收购行为。纵向收购是指生产过程或经营环节紧密相关的公司之间的收购行为。
57. 在各种融资方式中,收购公司一般应首先选用银行贷款。
对 错
B
[解析] 在各种融资方式中,收购公司一般应首先选用内部自有资金,因为内部自有资金筹资阻力小、保密性好、风险小,不必支付发行成本;其次选择向银行贷款(若法律、法规或政策允许),因为速度快,筹资成本低,且易保密;第三,选择发行债券、可转换债券等;最后才发行普通股票。
58. 我国的股份有限公司申请境外上市的,其净资产不少于4亿元人民币。
对 错
A
[解析] 1999年7月14日,中国证监会发布《关于企业申请境外上市有关问题的通知》中明确提出,净资产不少于4亿元人民币,过去1年税后利润不少于6000万元人民币,并有增长潜力,按合理预期市盈率计算,筹资额不少于5000万美元方可申请境外上市。
59. 按照《国务院关于股份有限公司境内上市外资股的规定》,公司发行境内上市外资股,应当委托经中国证监会认可的境内证券经营机构作为主承销商或者主承销商之一。
对 错
A
[解析] 按照《国务院关于股份有限公司境内上市外资股的规定》,公司发行境内上市外资股,应当委托经中国证监会认可的境内证券经营机构作为主承销商或者主承销商之一。公司也可以聘请国外证券公司担任国际协调人。主承销商和国际协调人共同负责向拟上市的证券交易所推荐、提供咨询、协调联络、制作文件、向投资者推介、承销股票以及上市后持续服务等。
60. 国际推介与询价的工作主要包括以下几个环节:预路演、路演推介、簿记定价。
对 错
A
[解析] 在发行准备工作已经基本完成,并且在发行审查已经原则通过(有时可能是取得附加条件通过的承诺)的情况下,主承销商(或全球协调人)将安排承销前的国际推介与询价,这一阶段的工作主要包括以下几个环节:预路演、路演推介、簿记定价。